한 번 세워두면 끝! 흔들림 없는 카지노 가입 쿠폰 전략 2
리밸런싱의 매력 : 섀넌의 악마와 리밸런싱 보너스
리밸런싱의 매력
리밸런싱은 투자에서 단순하지만 강력한 효과를 발휘하는 전략입니다. 시간이 지나면 시장 변동에 따라 자산 간 비중이 달라지게 됩니다. 이때 처음 설정했던 자산 비중으로 다시 맞추는 과정이 바로 리밸런싱입니다. 이 과정은 단순히 비율을 조정하는 것처럼 보일 수 있지만, 포트폴리오의 안정성을 높이는 동시에 추가적인 수익(리밸런싱 보너스)을 기대할 수 있는 강력한 도구입니다.
철수와 영희의 사례로 보는 리밸런싱 효과
철수와 영희는 각각 200만 원을 동일하게 주식 50%, 채권 50%로 투자했습니다.
그 후 시장은 극단적인 변동을 겪게 됩니다.
시장 변동 상황
1년 후: 주식 가격이 +100% 상승했고, 채권 가격은 -50% 하락했습니다.
2년 후: 주식 가격이 -50% 하락했고, 채권 가격은 +100% 상승했습니다.
결과적으로 카지노 가입 쿠폰 가격은 원래 수준으로 복귀했습니다.철수는 투자 후 아무런 조정을 하지 않고 그대로 유지했지만, 영희는 1년 후 자산 비중을 다시 50:50으로 리밸런싱 했습니다. 그 결과,철수와 영희의 최종 카지노 가입 쿠폰 규모에는 큰 차이가 생겼습니다.
결과 비교
철수는 처음 투자한 자산을 그대로 유지했기 때문에 최종적으로 원래 투자 금액인 200만 원으로 돌아왔습니다.그러나 영희는 1년 뒤에 카지노 가입 쿠폰인 250만 원을 주식 50%, 채권 50%으로 리밸런싱 했습니다. 즉, 주식 200만 원, 채권 50만 원에서 주식 75만 원을 매도하고 채권 75만 원을 매수하여 주식 125만 원, 채권 125만 원으로 조정한 것입니다.
영희는 단 한 번의 리밸런싱으로 철수보다 112.5만 원 더 많은 카지노 가입 쿠폰을 갖게 되었습니다. 이 놀라운 결과는 리밸런싱이 자동적으로 비싸게 팔고, 싸게 사는 구조(BLASH : Buy Low And Sell High)를 만들어내기 때문입니다.
리밸런싱 보너스
리밸런싱 보너스는 변동성이 큰 시장에서 얻을 수 있는 초과 수익입니다. 시장에서는 특정 자산이 상승과 하락을 반복하며 평균으로 회귀하는 경향이 있습니다. 리밸런싱은 이러한 움직임을 활용해 상승한자산은 일부 매도하고, 하락한 자산은 매수하는 과정을 반복합니다. 이를 통해 자연스럽게 고점에서 매도하고 저점에서 매수하는 효과를 얻을 수 있습니다.
예를 들어, 주식이 크게 상승했다면 일부를 매도하여 채권처럼 상대적으로 저평가된 자산을 매수합니다. 반대로 주식이 크게 하락했다면 채권에서 일부를 매도하여 저점에 있는 주식을 매수합니다. 이렇게 반복되는 과정에서 발생하는 초과 수익이 바로 리밸런싱 보너스입니다.
섀넌의 악마:리밸런싱 전략의 이론적 배경
리밸런싱 전략은 정보 이론의 창시자인 천재 수학자 클로드 섀넌(Claude Shannon)이 제안한 개념에서 출발합니다. 그의 이름을 따서 "섀넌의 악마(Shannon's Demon)"라고 부르기도 합니다. 이 전략의 핵심은 서로 상관관계가 낮은 자산을 선택하고, 시장 변동에 따라 비율이 변하면 이를 다시 원래 비율로 조정하는 것입니다.
놀랍게도 섀넌의 악마 전략에서는 다음과 같은 현상이 나타날 수 있습니다.
포트폴리오가 각 카지노 가입 쿠폰군들의 개별 수익률을 뛰어넘기도 합니다.
하락하는 카지노 가입 쿠폰을 포함하더라도 포트폴리오는 안정적으로 상승할 수 있습니다.
심지어 모든 카지노 가입 쿠폰군들이 하락하더라도, 포트폴리오는 상승할 수 있습니다.
이는 마치 악마가 장난치는 듯한 결과로, 투자자들에게 놀라움을 안겨줍니다.
현실 세계에서 리밸런싱 보너스를 활용하기
위의 사례들은 개념을 설명하기 위한 극단적인 예시들입니다.하지만 현실 세계에서도 충분히 일어날 수 있는 일입니다. 실제로 많은 투자자들이 주식과 채권, 혹은 금과 같은 상관관계가 낮은 자산군들을 결합하여 리밸런싱 전략을 사용하고 있습니다.
리밸런싱 보너스의 사례
마무리
리밸런싱은 단순히 안정성을 높이는 것을 넘어, 시장 변동성을 활용해 추가적인 수익까지 얻을 수 있는 강력한 도구입니다. 이를 통해 시장의 불확실성을 기회로 바꾸고, 장기적으로 안정적인 포트폴리오 성장을 기대할 수 있습니다.
실천 방법
지금까지의 내용을 이해하셨다면, 투자에서 가장 중요한 개념들을 습득하신 겁니다. 복잡하다고 느껴질 수 있지만, 이를 쉽게 관리할 수 있는 구글 스프레드시트를 활용하면 됩니다. 스프레드시트를 통해 목표 자산배분 비율과 실제 비율을 비교하고 정기적으로 리밸런싱 하여 효과적인 관리를 할 수 있습니다.
제가 만든 스프레드 시트는 투자 실천편에서 추후 공유하겠습니다.
다음 편 예고
다음 편에서는 자산배분 전략에 활용되는 주요 자산군인 주식, 채권, 금, 비트코인 각각의 특성과 투자법을 구체적으로 설명드립니다.
